Saldenspiegel › Kennzahlen aus der BWA
Kennzahlen aus BWA und Summen- und Saldenliste
BWA-Kennzahlen sind Verhältniszahlen aus der betriebswirtschaftlichen Auswertung und der Summen- und Saldenliste, die Ertragslage, Finanzierung und Zahlungsfähigkeit eines Betriebs in wenigen Werten zusammenfassen. Eigenkapitalquote, Liquiditätsgrade, Debitorenziel: Die wichtigsten Kennzahlen eines Betriebs lassen sich aus der Summen- und Saldenliste rechnen, lange bevor der Jahresabschluss vorliegt. Die Formeln sind kurz. Wichtiger ist, was unterjährig in den Zahlen fehlt und warum manche Quote von Monat zu Monat steigt, ohne dass sich etwas geändert hat.
Für SKR03 und SKR04, BWA-Aufbau nach DATEV-Form 01. Stand: November 2026.
Die Kennzahlen der Erfolgsrechnung
Sie kommen aus der BWA. Bezugsgröße ist die Gesamtleistung (Zeile 1051): Umsatzerlöse zuzüglich Bestandsveränderungen und aktivierter Eigenleistungen.
Die Rohertragsquote sagt, was nach dem Waren- und Materialeinsatz übrig bleibt; daraus müssen alle übrigen Kosten bezahlt werden. Sie ist im Handel niedrig und bei Dienstleistern nahe 100 Prozent. Die Umsatzrendite ist bei Einzelunternehmen und Personengesellschaften nicht mit der einer GmbH vergleichbar: Dort ist kein Gehalt für die Inhaber in den Kosten, das Ergebnis bezahlt auch ihre Arbeit.
Üblich ist die Umsatzrendite als Ergebnis ÷ Umsatzerlöse. Hier steht im Nenner die Gesamtleistung, wie in der Prozentspalte der BWA. Die Rechnung mit Ergebnis vor Steuern und Nettoumsatz erklärt der Ratgeber Umsatzrentabilität vor Steuern berechnen. Ohne Bestandsveränderungen und aktivierte Eigenleistungen sind beide Werte gleich; bei Fertigung oder Bau können sie spürbar abweichen. Das vorläufige Ergebnis ist bei Kapitalgesellschaften nach Gewerbe- und Körperschaftsteuer, bei Einzelunternehmen vor der Einkommensteuer des Inhabers.
Die Kennzahlen der Bilanz
Sie kommen aus den Bilanzkonten der Summen- und Saldenliste, also aus den Konten, die in der BWA nicht vorkommen.
Warum die Eigenkapitalquote unterjährig steigt: Der Gewinn des laufenden Jahres ist auf keinem Kapitalkonto gebucht. Er steckt in der Differenz, die die Bilanz aufgehen lässt, und wächst mit jedem Monat. Die Quote steigt dadurch, ohne dass jemand Kapital eingelegt hat. Zu Jahresbeginn kann sie scheinbar niedriger sein, solange das Vorjahresergebnis noch nicht vorgetragen ist. Unterjährige Quoten deshalb nur untereinander vergleichen, nicht mit dem Vorjahresabschluss.
Die Anlagendeckung II prüft die sogenannte goldene Bilanzregel: Langfristig gebundenes Vermögen soll langfristig finanziert sein. Langfristig ist Fremdkapital, dessen Restlaufzeit über einem Jahr liegt. Ob die Buchhaltung das zeigt, hängt davon ab, ob Darlehen auf Konten mit Restlaufzeit gebucht sind.
Liquidität: wie viel der kurzfristigen Schulden gedeckt ist
Saldenspiegel zählt Forderungen, sonstige Vermögensgegenstände und Wertpapiere des Umlaufvermögens ganz mit; langfristige Anteile müssen Sie selbst herausnehmen.
| Kennzahl | Häufig genannte Spanne | Worauf achten |
|---|---|---|
| Liquidität 1. Grades | 10 bis 30 % | Ein überzogenes Bankkonto ist eine Schuld und gehört in den Nenner, nicht als negatives Guthaben in den Zähler. |
| Liquidität 2. Grades | um 100 % | Forderungen stehen mit dem Buchwert; ob sie bezahlt werden, zeigt erst eine Wertberichtigung. |
| Liquidität 3. Grades | 120 bis 200 % | Vorräte werden oft erst zum Abschluss bewertet und fehlen unterjährig im Zähler. |
Die Spannen sind Faustwerte, die in Lehrbüchern und bei Banken genannt werden. Sie unterscheiden sich nach Branche. Eine Kreditlinie, die nicht gezogen ist, kennt die Buchhaltung nicht; die tatsächliche Zahlungsfähigkeit kann deshalb besser sein, als die Liquiditätsgrade zeigen.
Zahlungsziele: Debitoren und Kreditoren
Die Forderungen enthalten die Umsatzsteuer, die Umsatzerlöse nicht. Deshalb gehört beim Debitorenziel der Bruttoumsatz in den Nenner: Erlöse plus die im Zeitraum entstandene Umsatzsteuer. Wer netto rechnet, bekommt bei 19 Prozent ein um rund ein Fünftel zu langes Ziel. Beim Kreditorenziel lässt sich das nicht ebenso sauber herausrechnen, weil die Vorsteuer auch auf Kosten und Investitionen lastet. Es wird üblicherweise netto gerechnet und fällt dann zu lang aus.
Drei Stellen, an denen unterjährige Kennzahlen täuschen
1. Das überzogene Bankkonto
Ein Bankkonto im Haben ist ein Kontokorrentkredit. Wer es als negatives Guthaben bei den flüssigen Mitteln lässt, rechnet mit zu kleinem Zähler und zu kleinem Nenner. Die Liquidität 1. Grades kann dadurch sogar negativ werden, obwohl sie es nicht ist.
2. Fehlende Abschlussbuchungen
Ohne unterjährige Abschreibungen ist das Anlagevermögen zu hoch und das Ergebnis auch. Ohne aktuelle Bestandserfassung können Vorräte fehlen oder mit einem älteren Wert im Umlaufvermögen stehen. Beides verschiebt Eigenkapitalquote, Anlagendeckung und Liquidität 3. Grades.
3. Nicht zugeordnete Konten
Individuell angelegte Konten landen in keiner Standardzeile. Werden sie stillschweigend irgendwo dazugerechnet, stimmt die Summe, aber die Kennzahl nicht. Besser ist, sie sichtbar auszuweisen und von Hand zuzuordnen.
Kostenlose Excel-Vorlage
Die Vorlage rechnet die hier erklärten Kennzahlen für einen Monat und den kumulierten Zeitraum; für Bilanzkennzahlen und Zahlungsziele tragen Sie die zusätzlich benötigten Bestände und Zeitraumwerte ein. Dazu gibt es eine Anleitung und ein ausgefülltes Beispiel. Die Beispielzahlen sind erfunden. Ohne Makros und ohne externe Verknüpfungen, kostenlos und ohne Anmeldung.
Vorlage BWA-Kennzahlen herunterladen (Excel-Datei, rund 14 KB; 13.717 Byte)
Häufige Fragen
- Welche Eigenkapitalquote ist gut?
- Häufig genannt werden Spannen zwischen 20 und 30 Prozent, je nach Branche deutlich verschieden. Unterjährig liegt die Quote meist höher als im Abschluss, weil das laufende Ergebnis darin steckt. Aussagekräftiger als ein einzelner Wert ist die Entwicklung über mehrere Abschlüsse.
- Warum ist meine Liquidität 1. Grades so niedrig?
- Weil kaum ein Betrieb seine kurzfristigen Schulden aus dem Kontostand bezahlen könnte, und das ist normal: Die Forderungen werden in den nächsten Wochen zu Geld. Deshalb gibt es die Liquidität 2. Grades. Prüfen Sie außerdem, ob ein überzogenes Konto richtig als Schuld gezählt ist.
- Kann ich die Kennzahlen aus der BWA allein rechnen?
- Nur die der Erfolgsrechnung. Eigenkapitalquote, Liquiditätsgrade und Zahlungsziele brauchen die Bilanzkonten. Die stehen in der Summen- und Saldenliste, nicht in der BWA.
- Warum rechnet man das Debitorenziel mit dem Bruttoumsatz?
- Weil die offenen Forderungen die Umsatzsteuer enthalten. Zähler und Nenner müssen dieselbe Grundlage haben, sonst ist das Ergebnis um den Steuersatz zu hoch.
Die Kennzahlen als Werkzeug
Saldenspiegel rechnet die Kennzahlen direkt aus der DATEV-Summen- und Saldenliste, jede mit Formel, eingesetzten Werten, Lesart und Grenze, dazu der Vergleich mit dem Vorjahr und der Verlauf über die Monate. Ein überzogenes Bankkonto zählt als Schuld, das Debitorenziel wird brutto gerechnet, und Konten ohne belegte Zeile werden ausgewiesen statt geraten.
Die Datei wird im Browser verarbeitet, nicht hochgeladen. Mit Beispieldaten zum Ausprobieren.
Saldenspiegel öffnen